通用重启IPO正式起航 拟筹集逾百亿美元

昨天，通用中国新闻稿披露，通用汽车于美国时间8月18日向美国证券交易委员会提交*次IPO的申请资料，拟进行*次公开招股。美国财政部也于同日发表声明表示，将出售其所持普通股，这将在一定程度上标志着通用汽车迈出了“摆脱国有化”的关键一步。

有望成美历史第二大IPO交易

通用方面并未透露具体股份数量和价格范围，只表示上市所涉及的证券数额将取决于当时的市场条件和其他因素，但此前有报道称，此次发行将募集120亿至160亿美元。

曾有专业人士预计，通用IPO将成为今年*大的一笔募股交易，也可能成为美国历史上规模第二大的IPO交易，仅次于威士公司2008年3月*次公开募股时196.5亿美元的**规模。

对此，**分析师王所长表示：“我们无法预计此次筹集的*终数目是多少，但可以肯定的是，通过IPO筹资不仅能帮忙通用获得大量资金，也是其摆脱**，**‘自我造血’功能的*好方式，这正是通用IPO筹资的目的所在。”

财政部或将减持至50％以下

通用在IPO申请文件中表示，它将不会出售普通股，其他股东将出售所持有的普通股，但通用将出售一部分规模尚待确认的优先股。而美国财政部也于同日表示，它同意被通用汽车列为IPO的售股股东，但将在任何时候保留决定是否参与通用IPO售股以及售股比例的权利。虽然美财政部并未公布出售比例，但此前有报道称，美国**计划出售其所持有通用汽车股份的1/5，从而将总持股降低至50％以下。

此外，文件还显示，在通用IPO之后，根据《股东协议》，美国和加拿大**将放弃向公司董事会派驻成员的权利。而此前，通用董事会大部分成员都由美国和加拿大**任命。种种迹象表明，通用正在逐步摆脱“**们”的控制。“美国帮忙通用的初衷是稳定国内经济和就业形势，如今通用已连续两个季度实现盈利，是美国**该放手的时候了。”王所长表示。

众多投行 争相抢夺

此前众多银行抢夺的承销商名单也出现在此次IPO文件上。文件显示，摩根士丹利、摩根大通、美国银行和花旗集团将担任通用汽车IPO交易的主承销商；巴克莱银行、瑞士信贷集团、德意志银行、高盛集团等将担任副承销商。

根据汤森路透数据，通用汽车IPO的承销费率仅为0.75％，以百分比衡量是有史以来10大IPO中*低的，但这并没有阻止众多银行参与通用IPO的热情。据悉，通用已从10家银行获得了50亿美元的授权额度。

“能否成为此次IPO，对承销商的影响，不是利润的多少可以衡量的”，对于投行争相追逐的行为，王所长表示，金融危机后，众多知名投行不管在是业务上还是形象上都遭受重创，这是它们提高业内影响力的绝佳机会。